مؤشر الداو جونز
يتداول مؤشر داو جونز (US30) فوق المستوى الرئيسي 40000 للمرة الأولى على الإطلاق مع بداية تعاملات اليوم الاثنين، بعد أن أنهت الأسواق أسبوع تداول ضعيف شهد عودة الأمال في خفض اسعار الفائدة بعد تراجع التضخم في مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (CPI)، حيث أدى تراجع أرقام التضخم إلى ارتفاع الرغبة في المخاطرة مما دفع مؤشر داو جونز إلى الارتفاع بقوة يوم الخميس الماضي، حيث تسعر الأسواق الآن تخفيض اسعار الفائدة مرتين على الأقل قبل نهاية العام.
لكن كانت تصريحات مسؤولي الفيدرالي روتينية ولم تلبي توقعات السوق، فقد زلزلت عضو مجلس محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي ميشيل بومان الأسواق في وقت متأخر من يوم الجمعة بتعليقات تحذيرية بشان ان التقدم التضخم وركزت على ان مستوياته في عام 2024 لم تكن جيدة ولم تلبي التوقعات. ويرى محافظ الفيدرالي بومان أيضا أن التضخم حالياً أعلى مما تتوقعه الأسواق، وركز على أن المزيد من رفع أسعار الفائدة ليس مستبعدا إذا عادت الضغوط التضخمية إلى البيانات. وعليه أنهى أغلب الأسهم المكونة لمؤشر داو جونز يوم الجمعة على ارتفاع بقيادة شركة كاتربيلر (CAT) ، حيث ارتفعت
بنسبة 7.1.58 فيما تراجعت شركة (Amgen Inc. (AMGN بنسبة - 0.71%.
وفنياً أغلق المؤشر فوق مستوى 40000 بقليل يوم الجمعة، مسجلاً أعلى مستوى إغلاق على الإطلاق. حيث شهد أيضا أسبوعًا صعوديا رابعا على التوالي، وارتفع الداو جونز بأكثر من 6.5% في عام 2024 وسيعني هذا الإغلاق الصعودي أن المؤشر سيبقى في منطقة الاتجاه الصاعد بقوة خاصة مع استقرار السعر فوق المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم (EMA) عند 37067.12. لكن تبقى مؤشرات الزخم الفنية في منطقة ذروة الشراء مما قد يتسبب في جني الأرباح وتصحيح هابط قد يصل الى 2387.10 في المدى
المتوسط.
2364.30-2387.10 - 2400.52 مستويات الدعم
2463.60-2440.80 -2431.60 :مستويات المقاومة
مؤشر S&P500
ارتفع مؤشر S&P500 إلى مستويات جديدة ليبدأ تعاملات اليوم الاثنين عند 5316.10، بعد أن وصل إلى مستوى قياسي بلغ 5325، حيث يشعر المستثمرون بالتفاؤل بدافع من أرقام التضخم المنخفضة بشكل غير متوقع في الولايات المتحدة والتي صدرت مؤخراً.
ومما لاشك فيه أن التضخم في الأونة الأخيرة كان محركا رئيسياً لتقلبات السوق، وبالتالي فإن استقراره يعد سببا لتفاؤل كبير. لأنها اشارة لعودة محتملة إلى مسار التضخم الهبوطي. بعد أن بلغ التضخم ذروته في يونيو 2022 عند 9.1%، ورغم حدوث ذلك إلا أن التباطؤ الحالي مشجع للمستثمرين، حيث يمثل تقرير التضخم لشهر أبريل أول انخفاض في التضخم على أساس سنوي منذ يناير 2024 مما زاد آمال السوق في
أن يقوم الفيدرالي بتخفيف السياسة النقدية قريبا.
وعلى الرسم البياني لأربع ساعات لمؤشر 500 S&P تم تشكيل نطاق سعري متماسك حول مستوى 5188 ومع الاختراق الصعودي. يمكن أن يصل امتداد الموجة الخامسة إلى 5363.0 في المدى المتوسط، ومن المتوقع الآن أن تتشكل منطقة تماسك حول 531610، ويمكن للاختراق الهبوطي منه أن يستهدف الدعم عند 5250.5، في حين أن الاختراق الصعودي قد يمتد إلى 5363.0، وفتيا يطور السعر الموجة الخامسة من الصعود الأخير دون أي تصحيح عميق، وقد يبدأ الانخفاض الحاد إلى 4735.0 في أي لحظة الجني الأرباح ولأن مؤشرات الزخم في منطقة ذروة الشراء. ويدعم هذا السيناريو فنيا مؤشر MACD حيث يقع خط إشارته عند الحد الأقصى للصعود ويشير إلى احتمال هبوط قوي في المدى المتوسط.
5279.70-5288.90 - 5264.55 مستويات الدعم
5390-5321.25-5315.20 :مستويات المقاومة
)XAUUSD( الذهب
يتداول سعر الذهب (XAU/USD حول 2415 دولار خلال التعاملات المبكرة اليوم الاثنين. حيث توفر بيانات التضخم الأمريكية الضعيفة في ابريل بعض الدعم للذهب. كما انخفض مؤشر الدولار إلى 104.50، حيث خسر 0.03% خلال اليوم، واليوم ستتلقى الأسواق المزيد من تصريحات مسؤولي الفيدرال. وفي الواقع توفر التوقعات المتزايدة بأن الفيدرالي قد يخفض أسعار الفائدة في عام 2024 بعض الدعم للأسعار، مما
يزيد من جاذبية الذهب الذي لا يدر عائدا للمستثمرين .
من ناحية أخرى، فإن النهج الحذر من بنك الاحتياطي الفيدرالي قد يحد من الاتجاه الصعودي للسعر، حيث أن أسعار الفائدة المرتفعة قد تقلل الطلب الاستثماري الإجمالي على الذهب فقد قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول مؤخراً انه يعتقد أن البنك المركزي الأمريكي سيحتاج إلى مزيد من البيانات لاكتساب الثقة بشأن ما إذا كان التضخم يتراجع بشكل مطرد نحو 7.2. و أكد العديد من مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي على الحاجة إلى الإبقاء على سعر الفائدة مرتفعا لفترة أطول، وهذا يدعم
الدولار في المدى القريب والمتوسط
وفنياً لا يزال الميل الصعودي لسعر الذهب قائما حيث يبقى مؤشر القوة النسبية (RSI) في المنطقة الايجابية. لذلك، فإن السيناريو الأكثر ترجيخا هو أن الذهب قد يختبر أعلى مستوى له على الإطلاق عند 2431 دولار. وبمجرد تجاوزه، سيكون الهدف التالي عند مستوى 2450 دولار، يليه المستوى المهم عند 2500 دولار. وعلى العكس من ذلك. إذا تراجع السعر إلى ما دون 2400 دولار، فقد يؤدي ذلك إلى استهداف أدنى مستوى في 13 مايو عند 2332 دولار، يليه أدنى مستوى في 8 مايو عند 2303 دولار. وبمجرد تجاوز هذه المستويات، فإن المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يوما (SMA) عند 2284 دولار سوف يمثل دعم عنيد امام السعر.
W
2364.30-2387.10 - 2400 مستويات الدعم
2463.57-2446.30 - 2428.77 :مستويات المقاومة
النفط الخام (WTI)
ارتفع سعر النفط الخام (WTI) ليبدأ تعاملات اليوم الاثنين عند 79.52 دولار مع تعافي أسواق الطاقة . لكنه لا يزال ضمن مستويات الهبوط الأخيرة. ووجد الدعم من خلال التراجع في مخزونات النفط الامريكي الخام الأسبوع الماضي ، مع تزايد الرغبة في المخاطرة في السوق بشكل كبير بعد ارقام المستهلك الأمريكي، حيث تراجعت بيانات التضخم لمؤشر الأسعار (CPI) أكثر من المتوقع في أبريل.
فرادت الرغبة في المخاطرة خلال النصف الأخير من الأسبوع الماضي بعد أن عززت أرقام التضخم أمال المستثمرين في خفض اسعار الفائدة من الفيدرالي، مما ساعد على رفع سعر النفط الخام من أدنى مستوياته منذ أواخر فبراير. لكن في المقابل حذر العديد من مسؤولي الفيدرالي من الاستعجال في خفض أسعار الفائدة، وركزوا على احتمال أن تظل أسعار الفائدة أعلى لفترة أطول بكثير مما قد تكون
الأسواق تسعره بالفعل.
وعلى الررسم البياني ارتفع النفط الخام إلى أعلى مستوى أسبوعي في أواخر الأسبوع الماضي، متجاوزا المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم عند 79.10، ثم وصل إلى 79.63 قبل الإغلاق، ليتحرك السعر نحو منطقة التماسك بين المتوسطين المتحركين 500 و200 يوم عند 78.90 و 78.80 على التوالي، كما يقترب السعر من مستوى تصحيح فيبوناتشي 38% بالقرب من 80.40 دولار، وتقترب مؤشرات الزخم خاصة مؤشر
القوة النسبية من منطقة ذروة الشراء مما قد يدعم العودة للهبوط.
78.40-78.88-79.17 :مستويات الدعم
مستويات المقاومة : 79.75 - 80.10 - 80.66
